Come usare il calcolatore Kelly 💡
- 1. Inserisci la tua Percentuale di vittoria. Con quale frequenza questa strategia vince storicamente?
- 2. Inserisci le Quote (decimali). Se vinci, qual è il payout totale? (ad esempio 2.0 per un payout 1:1, 3.0 per un profitto 2:1).
- 3. Scegli la tua Frazione di Kelly. Kelly pieno è ottimale ma volatile. Kelly metà o quarto è più prudente.
- 4. Controlla la Dimensione ottimale della posizione per massimizzare la crescita evitando la rovina.
Cos'è il criterio di Kelly?
Sviluppata da John Kelly ai Bell Labs nel 1956, questa formula calcola la percentuale specifica del tuo bankroll da puntare per massimizzare la crescita geometrica di lungo periodo evitando il fallimento.
Investitori leggendari come Warren Buffett ed Edward Thorp hanno usato varianti di questo criterio per l'allocazione del patrimonio. L'intuizione chiave è: Anche con un vantaggio, puntare tutto porta prima o poi alla rovina.
Esempio semplice (lancio di moneta) 🪙
Immagina un lancio di moneta in cui vinci il doppio della tua puntata se esce testa e perdi la puntata se esce croce. Hai un 60% di tasso di vittoria. Quanto dovresti puntare?
- Puntare il 10%? Troppo prudente, il patrimonio cresce lentamente.
- Puntare il 100%? Una sola perdita significa fallimento (0).
- La risposta di Kelly è il 20%. È il punto ideale matematico per massimizzare la crescita senza andare in rovina.
La formula
La forma generale usata per le scommesse semplici è:
f = (bp - q) / b
* Dove f = frazione da puntare, b = quote nette (Quote decimali - 1), p = probabilità di vincere, q = probabilità di perdere (1-p).